캐피탈社 온렌딩 대출 취급 확대될까

여신금융협회가 중소기업의 기계설비리스 지원을 확대하기 위해 정책금융공사에 온렌딩 대출의 중개금융기관으로 여신전문금융회사의 참여를 늘려줄 것을 건의한 것으로 전해져 성사 여부에 귀추가 주목된다. 그 동안 현대커머셜, 아주캐피탈, KDB캐피탈 등 일부 캐피탈사만이 정부의 정책자금을 받아 중소기업의 시설 및 운전자금 등을 지원해 왔지만 규모는 극히 제한적이었다.

만약 정책금융공사가 온 레딩 대출범위에 기계설비리스를 포함할 경우 자금시장 경색으로 어려움을 겪고 있는 캐피탈사는 물론 중소기업에도 많은 도움이 될 전망이다.

◇ “온렌딩 대출범위에 기계설비리스 포함시키자” 건의
여신금융협회가 최근 설비 리스(Equipment Leasing) 활성화로 중소기업에 지원과 투자를 확대해야 한다는 주장을 제기, 관련업계의 이목을 불러 모았다. 이를 위해서는 정부의 저금리의 정책자금(온렌딩 대출) 지원이 필수적이며, 정책금융공사가 온렌딩 대출의 중개금융기관으로 여신전문금융회사들을 확대해야 한다고 제기했다.

여신금융협회 조윤서 금융부장은 “신용도가 낮은 중소기업이 은행을 통해 정책자금을 이용하는데는 한계가 있을 수밖에 없다”며 “중소기업에 대해 은행보다 심사능력이나 노하우가 뛰어나 여전사를 중개금융기관으로 포함할 경우 캐피탈사는 물론 중소기업까지 지원하는 이석이조의 효과를 거둘 수 가 있을 것”이라고 덧붙였다.

그는 이어 “특히 기계설비리스의 경우엔 물건의 담보 역할로 인해 대출보다 높은 여신한도를 적용할 수 있는 등 중소기업이 설비투자를 위해 이용하기 적합한 상품”이라고 강조했다. 사실 기계설비리스의 경우 외환위기로 리스시장을 장악했던 리스사나 종금사가 대거 퇴출되면서 급격히 위축됐다. 효성캐피탈 정세종 상무는 “2000년 초반부터 시작된 세계적인 저금리 기조로 리스 보다는 대출을 통한 기계투자가 빠르게 확산되고 있다”고 말했다.

일례로 기계설비 리스 실행 액은 2005년부터 저금리 기조가 계속되면서 대출을 통한 설비투자가 빠르게 확산해 1997년 8조5000억 원에서 지난해 2조2000억 원으로 감소했다. <표 참조> 이로 인해 한국의 기계설비 리스 비중은 3.7%로, 영국(19.8%), 미국(18.2%), 이탈리아(9.5%), 일본(6.6%), 독일(4.7%)에 비해 낮은 수준이다.

이에 여신전문금융회사들은 정부의 창조금융의 일환으로 기계설비리스를 활성화하기 위해서는 정책금융공사에 온렌딩 대출의 중개금융기관으로 여신전문금융회사들을 확대해 줄 것을 주장하고 있는 것이다. 온렌딩 대출은 정부의 정책자금을 지원하는 과정에서 중개금융기관의 기업 심사능력, 사후관리 등 시장의 역량과 노하우를 쉽게 활용할 수 있다는 장점이 있다. 또 정책자금을 특정 산업에 직접 지원하지 않고 중개금융기관을 거쳐 간접 지원하기 때문에 국제기구의 제재와 통상마찰 등으로부터도 자유롭다.
◇ 제2금융권에선 KDB캐피탈 등 캐피탈 3곳만 온렌딩 대출 취급

현재 온렌딩 대출은 시중은행을 중심으로 취급하고 있지만, 2금융권에서 KDB금융지주 계열사인 KDB캐피탈이 지난 2000년부터 에너지관리공단과 손잡고 온렌딩 대출을 취급하기 시작했다. 이와 관련 이 회사 기업금융4실 박만수 실장은 “그 동안은 온렌딩 뿐 아니라 정책자금 지원은 정책금융기관과 제1금융권인 은행을 중심으로 이뤄졌다”고 설명한 뒤 “국가 예산이 투입되는 등 정부가 지원하는 자금인 만큼 금융기관의 신뢰도 등이 중요하기 때문”이라고 덧붙였다.

현재 KDB캐피탈은 에너지관리공단을 비롯해 한국정책금융공사, 서울시 기후환경본부 등 3곳과 협약을 맺고 에스코(ESCO : Energy Service Company) 관련 기업에 저금의 정책자금을 지원하고 있다. 실제 이 회사는 지난 한 해 동안 협약을 맺은 관련 기관의 추천을 받아 에스코 관련 기업들에게 3%대의 낮은 금리로 830억 원을 대출해줬다.

KDB캐피탈은 매년 에너지관리공단과는 700~800억원, 정책금융공사와는 500~700억원 등의 약정계약을 맺고 있다. 박만수 실장은 “금융공기업으로서 정부의 정책에 일조하고자 에스코 관련 기업에 다양한 형태로 자금을 지원해주고 있다”며 “특히 정책금융공사와 협약을 맺고 에너지절감 설비 기업들에게 ‘그린 팩토링’ 대출상품은 인기가 좋은 편”이라고 말했다.
이 상품은 최장 6년, 저금리(고정) 대출상품으로 금리 상한선을 설정해 기업과 사용자의 부담을 줄이도록 설계돼 있으며, 아파트나 공공기관이 LED 조명을 교체하거나 ESCO, 태양광 등을 도입하기 위해 시공사와 약정할 때 시공사가 매출채권을 이용해 KDB캐피탈에서 공사대금을 즉시 지원받게 되는 구조다.

지난 2011년부터 정책금융공사와 중개금융기관 계약을 체결하고 현대차그룹 및 현대중공업의 협력 업체에 정책자금을 지원해주고 있는 현대커머셜 역시 3~5% 수준의 낮은 금리로 온렌딩 대출상품을 운영하고 있다. 이와 관련 현대커머셜 측 관계자는 “정책금융공사와 손잡고 현대자동차그룹 및 현대중공업 협력기업들의 재무구조 개선을 위해 저금리 금융지원 프로그램을 운영하고 있다”고 전했다.

아주캐피탈 역시 정책금융공사와 매년 300억 원 규모의 약정 협약을 맺고 화물차를 비롯해 버스, 덤프, 믹서트럭 등 노후 차량을 신차로 교체해주는 친환경 오토론 상품을 운영 중이다. 하지만 실제 온렌딩 대출을 통해 지원규모는 아직 미미한 수준이다. 실제 이 회사는 작년 약정규모의 10%에 못 미치는 27억 원 밖에 집행하지 못했다.

◇ ‘온렌딩 대출 취급’ 여타 캐피탈사로 확대될수 있을까?

현재 온렌딩 대출에 참여하고 있는 캐피탈 3곳의 시장 반응은 일단 우호적이다. 아주캐피탈 관계자는 “비교적 낮은 금리로 이용할 수 있다는 장점이 크다”며 “중소기업 자금조달이 어려운 시기에 필요한 상품”이라고 설명했다. 사실 캐피탈업계 입장에서도 온 레딩 대출이 중개 수익률은 낮은 편이지만 장기적인 관점에서 장점이 확실하다고 평가한다. 한 캐피탈회사 관계자는 “일단 정책금융을 한다는 것은 이미지 개선에 큰 도움이 된다”며 “다양한 상품 포트폴리오를 구성할 수도 있다”고 말했다. 2008년 금융위기처럼 불안정한 시기가 올 경우 안정적 자금조달에 큰 역할을 한다는 설명이다.

정책금융공사는 현재 3개인 제2금융권 중개금융기관을 확대하는 방안을 놓고 검토에 들어갔다. 정책금융공사 한 관계자는 “일부 캐피탈 업체가 과거 영화 제작에 투자한 경험이 있다는 점을 고려해, 이들 업체를 통해 문화·콘텐츠 산업의 중소·중견기업들이 온렌딩을 이용할 수 있는 방안 등을 검토 중”이라고 말했다.

이 밖에도 다양한 산업에서 제2금융권의 특수성을 살려 해당 산업의 중소·중견기업을 지원할 수 있는 방안을 다각도로 살펴보고 있다. 캐피탈업계는 온 레딩 대출 확대를 반기는 분위기다. 다만 ‘녹색’이란 키워드에 맞는 고객을 찾는 일이 쉽지 않은 만큼 대상 고객기준을 한 번 더 검토해 볼 필요가 있다고 말했다. 여신금융협회 한 관계자는 “창조금융의 일환으로 설비리스 활성화 방안이 강구되고 있기는 하지만 제도적으로나 시장여건상으로 난관이 많다”고 설명한 뒤 “대출과의 금리경쟁에서 밀리고 취득세 2중 부과에다 IFRS(국제회계기준) 도입으로 회계상 혜택도 사라졌다”고 지적했다. 이에 캐피탈업계는 금융당국에 설비리스 활성화를 위한 조건으로 정책자금 지원, 취득세 감면, 회계상 혜택 등을 요구하고 있다.

그러나 정책지원 만으로 설비리스 활성화를 한다면 반짝 효과 밖에 기대할 수 없다는 지적도 나온다. 정권이 바뀌고 정책방향이 달라지면 정부지원에만 의존하던 설비리스가 다시 위축될 수 있다는 게 이들의 주장이다.

                    〈 국내 기계설비 리스 실행액 현황 〉
                                                                 주 : 1) 기계설비 : 일반산업기계, 동력이용기계, 공작기계, 건설기계 등
    2) 기타 : 의료기기, 선박, 사무기기 등
    3) 비중 = 기계설비 리스 실행액 / 총시설자금대출금
(자료 : 여신금융협회)



김의석 기자 eskim@fntimes.com