내년말 가계부채 총액 1500조 육박

[한국금융신문 김의석 기자] 내년 말 가계부채 총액이 1500조원에 육박할 수 있다는 분석이 나왔다. 소득보다 부채가 늘어나는 속도는 더 빨라질 것으로 관측됐다.

31일 현대경제연구원은 ‘국내 가계부채 증가의 원인 및 전망’ 보고서에서 올해 가계부채 규모는 지난해 말보다 10.6% 늘어난 1330조원, 내년에는 전년 대비 9.8% 증가한 1460조원에 이를 것으로 전망했다. 최대치로 보면 가계부채는 올해 1360조원, 내년에는 1540조원에 이를 수 있다는 게 연구원의 분석이다. 가계부채 규모는 지난 2분기 말 현재 전년 동기 대비 126조원 늘어난 1257조원이다.

이 같은 결과는 국내총생산(GDP)과 소비자물가지수, CD금리, 주택가격지수, 가계부채 추이 등 다섯 가지 변수를 활용한 계량모형을 통해 추정됐다. 추정치에 따르면 지난해 144%에 불과했던 가처분소득 대비 가계부채 비율은 올해 152%, 내년에는 159%까지 상승할 것으로 예상된다.
이처럼 가계부채가 빠르게 늘어나는 것은 저금리가 지속하면서 가계의 차입 비용이 줄어들어서다. 한국은행 기준금리는 1.25%로 역대 최저이고 주택담보대출금리의 기준이 되는 코픽스 금리도 지난 2010년 3.88%에서 현재 1.35%까지 떨어졌다. 이에 따라 주택담보대출 금리도 2분기 현재 2.9%까지 떨어져 있는 상황이다. 신용대출 금리도 지속적으로 하락해 4.4% 수준이다.

주택시장이 활황인 점도 가계부채 증가를 부추기고 있다. 가계부채의 60%가량을 차지하는 주택담보대출의 증가율은 8월 현재 전년 동월 대비 13.9%에 달한다. 주택매매시장 소비심리지수도 2015년 4월 143.3p로 정점을 기록한 후 올해 1월 112.4p까지 뒷걸음질했지만 다시 반등하면서 9월 134p까지 올라서 있다.

가계소득이 부진한 것도 영향을 미쳤다. 지난해 3분기부터 가계소득 증가율은 0%대에 머물고 있다. 저소득층을 중심으로 생활비를 충당하기 위한 ‘생계형’ 대출이 늘어나는 것이다.

조규림 현대경제연구원 선임연구원은 “신용대출을 포함한 기타 대출의 증가율은 2013년 이후 지속적인 상승세를 보이고 있다”며 “가계소득의 부진이 생활비 등을 위한 대출 수요 확대로 이어졌을 가능성이 높다”고 설명했다.

실제 가계의 신용대출 중 생활비 및 부채상환을 위한 대출 비중은 2012년 40.1%에서 지난해 43.0%로 확대됐다. 특히 저소득층인 1·2분위는 생활비를 위한 신용대출 비중이 2012년 54.3%에서 지난해 61.6%로 7.3%p, 부채상환을 위한 신용대출 비중은 같은 기간 41.9%에서 48.0%로 6.1%p 상승했다.
조규림 선임연구원은 "가계의 소득 증가 및 금리 인상이 필요하나 이는 국내 경기를 감안 시 단기적으로 달성하기 어려운 목표"라며 "따라서 향후 금리 인상 충격이 발생 시 가계부채로 인한 리스크를 최소화하기 위해 현재 시행 중인 원금분할상황 및 고정금리 전환 등 가계부채의 질적 구조 개선의 노력을 지속적으로 추진할 필요가 있다"고 말했다.

이어 "저소득층의 경우 중고소득층에 비해 부채 규모 자체가 작기 때문에 원금 상환이 이뤄질 경우 채무상환능력이 빠르게 개선될 여지가 높다"며 "저소득층이 양질의 일자리를 얻어 자생할 수 있도록 일자리 대책을 지속적으로 추진하고, 중금리 서민금융 상품을 확대를 통해 고금리로 인한 원리금 상환 부담을 경감시켜야 한다"고 강조했다.



김의석 기자 eskim@fntimes.com