GS, 상장 자회사 주가 변동…목표가↓ - NH투자증권

[한국금융신문 김수정 기자] NH투자증권은 GS에 대해 상장 자회사들의 주가 변동 등을 반영해 투자의견 ‘매수’를 유지하고 목표주가를 7만3000원으로 하향 조정한다고 9일 밝혔다.

김동양 연구원은 “상장 자회사들의 주가 변동과 목표 할인율 확대 등을 반영해 목표주가를 낮춘다”며 “다만 현재 주가는 순자산가치(NAV) 대비 53% 할인된 절대 저평가 영역”이라고 설명했다.

그러면서 “올 3분기 매출액은 4조8096억원으로 전년 동기 대비 14% 증가했고 영업이익은 6914억원으로 39% 늘어나면서 시장 컨센서스를 웃돌았다”며 “GS칼텍스와 민자발전계열사들의 이익 기여도가 컸다”고 분석했다.
이어 “올 4분기 영업이익은 5905억원으로 10% 증가할 전망”이라며 “유가강세를 후행 반영하는 계통한계가격(SMP) 강세 지속으로 민자발전계열사들의 영업이익 호조가 유지되면서 GS도 안정적으로 실적이 성장할 것”이라고 덧붙였다.

김수정 기자 sujk@fntimes.com