저축은행 대출 PF 쏠림 ‘빨간불’

저축은행의 PF 등 부동산관련대출 쏠림 현상이 전체 대출의 절반에 이르는 등 위험수준에 오른 것으로 나타났다.

정부의 부동산가격 안정화 정책, 경기침체, 금리인상 등 부동산 경기의 불확실성이 커지고 있는 상황에서 자칫 저축은행의 동반 부실로 이어질 수 있다는 지적이다.

◆ PF 70.6% 급증…수익의 26% 차지
예금보험공사가 6일 발표한 ‘저축은행의 부동산 관련업종에 대한 기업대출 및 부동산개발 PF현황’보고서에 따르면 올 6월말 현재 저축은행(110개사)의 부동산 관련 기업대출은 지난해 같은 기간에 비해 56.8% 급증한 16조3849억원으로 집계됐다. 이는 저축은행 총대출(36조8756억)의 44.4% 수준이다.

특히 부동산대출의 핵심인 PF대출 규모는 전년동기대비 70.6%나 증가한 6조9151억원으로 전체 대출에서 18.7%를 차지했다.

수익부문에서도 PF는 저축은행의 수익개선의 주요인으로 분석됐지만, 지난해 말 기준으로 전체 수익에서 26.5%(1조1375억원)를 차지해 수익구조 편중현상도 갈수록 심화되고 있는 것으로 나타났다.

저축은행의 최근 1년간(2005년7월~2006년6월) PF관련 수익은 전년대비 88.2% 증가한 1조1375억원에 달할 정도로 수익성 개선에 크게 기여했다. 비용차감후 PF 수익도 7246억원을 기록했다.

6월말 현재 PF 연체율은 5.8%로 지난해말 대비 3.2%포인트 하락했고, 총대출연체율에 비해 낮은 수준을 유지하고 있다.
그러나 예보는 "저축은행이 PF 부문의 자산성장과 이익에 힘입어 자산건전성이 개선되고 흑자전환했지만 이는 PF 연체율을 과소평가하고, 이익은 과대계상한 측면이 강하다"고 지적했다.

대형사일수록 부동산 대출 비중이 확대됐다. 자산규모별 부동산 관련 업종 대출 비중은 대형사(49.8%), 중형사(45.9%), 소형사(32.3%) 순이었다. 특히 대형사의 PF 비중은 29.0%로 중형사(15.4%) 및 소형사(5.6%)에 비해 각각 2배, 5배 수준이었다.

이처럼 저축은행의 부동산 대출 비중이 갈수록 급증하는 것은 PF를 통해 손쉽게 자산규모를 확대할 수 있기 때문으로 분석된다. 또 최근 수년간 저축은행의 주요 수익원이 PF 부문이었다는 학습효과가 반영됐기 때문으로 풀이된다.

◆ 예보 “대출비중 지나쳐 동반부실 가능성 존재”
이에 따라 부동산 경기변동에 따른 저축은행의 리스크 확대 우려도 커지고 있다.

8.31대책 및 3.30대책 등 정부의 부동산가격 안정화 정책과 통화당국의 금리인상 및 경기침체에 지방을 중심으로 아파트 미분양이 증가하는 등 부동산경기의 불확실성이 증대되고 있다는 분석이다.

또 대형저축은행의 PF에 대한 의존도가 커지고 있는데다 신규로 진입하는 저축은행이 충분한 심사능력을 보유하지 않은 채 타 저축은행에 의지하고 있어 장차 더 큰 위험을 초래하게 된다는 지적이다.

예보 관계자는 “저축은행의 부동산 관련 업종에 대한 대출비중은 과도하다고 판단된다”며 “향후 PF 영업환경이 악화될 가능성이 커 저축은행의 동반부실 가능성도 상존하고 있다”고 지적했다.

이에 따라 업종별 대출한도 설정 등 포트폴리오 관리를 통해 경기변동에 따른 영향을 최소화할 필요가 있다는 지적이다.

예보는 “저축은행들은 PF와 같은 거액대출에서 소액 다계좌 중심의 안정적인 수익구조로 개편할 필요가 있다”며 “PF에 대해서는 충분한 대손충당금 적립을 통해 위험흡수능력을 확충해야 한다”고 조언했다.



한기진 기자 hkj77@fntimes.com