미래에셋증권, 투자자산 평가손 여파 3분기 순손실…누적 순익은 2.5조 [금융사 2026 3분기 실적]

[한국금융신문 정선은 기자] 미래에셋증권(대표 김미섭닫기김미섭기사 모아보기, 허선호)이 증시 거래가 둔화되고 스페이스 X(Space X) 등 투자자산 평가손실이 반영되면서 올해 3분기에 순손실을 나타냈다.

다만, 누적 기준으로는 전년 동기 대비 두 배씩 증가한 세전이익과 순이익을 기록했다.

특히 해외법인 누적 세전이익은 역대 최고치를 나타냈다.

3분기 적자 전환한 미래에셋증권

미래에셋증권은 2026년 3분기 연결 세전손실이 5206억원, 당기순손실이 4056억원으로 잠정 집계됐다고 12일 공시했다. 이는 전년 동기 대비 적자 전환이다.

또 3분기 5023억원 규모 영업손실을 나타냈다. 역시 적자 전환이다.

다만, 3분기 누적 연결 세전이익과 당기순이익은 각 3조 3657억 원, 2조 5016억 원으로 전년 동기보다 각각 156%, 148%씩 늘었다. 누적 영업이익은 3조3627억원으로, 같은 기간 214% 증가했다.

연결 기준으로 스페이스 X 관련 세전손실이 5140억 원, 별도 PI(자기자본투자) 세전손실이 약 3800억 원이다.

미래에셋증권 측은 "연결 기준 3분기 투자손실 제외 시 경상체력은 견조했다"며 "3분기 누적 투자성과는 사상 최대치를 기록했다"고 설명했다. 3분기 별도 기준 순영업수익은 6008억원이다. 브로커리지 49%, 트레이딩 30%, WM 18%, IB 4%, 이자손익 1.5% 구성이다.

별도 기준 사업부문 별로 브로커리지는 3분기에 3306억원을 기록했다. 시장 거래대금 급감 가운데 수수료 수익을 줄었지만, 업계 최대 수준을 유지했다고 미래에셋증권 측은 밝혔다.

WM(자산관리) 부문 수수료 수익은 1236억원이다. 금융상품 고객 자산은 250조2000억원으로, 증시 조정에도 감소폭이 제한됐다. 연금자산은 76조2000억원이다.

3분기 별도 트레이딩 및 기타금융손익은 1439억 원, 분배 및 배당금 수익은 556억 원이다. 2분기 기저효과로 인해 전분기 대비 감소했다. 다만, 3분기 누적 기준으로는 1조 4414억 원을 기록, 전년 동기보다 38% 증가했다. 연결 기준 주요 PI 자산 손실은 약 5200억원 반영했다.

3분기 IB 부문 수수료 수익은 285억 원이다. 시장 위축으로 전분기 대비 34% 감소했다.

3분기 누적 별도 기준 순영업수익은 3조273억 원 규모다. 순영업수익은 1분기 9250억원에서 2분기 1조5016억원으로 늘었다가, 3분기에 전분기 대비 후퇴했다.

해외법인 3분기 누적 연결 세전익 7130억원 기록

연결 기준 3분기 해외법인 누적 세전이익은 7130억원으로 전년 동기 대비 138% 증가했다.

3분기 해외법인 세전손실 1393억 원에도 불구하고, 역대 3분기 누적 기준 최고치를 기록했다.
미래에셋증권의 순이익 기준 3분기 누적 연환산 자기자본이익률(ROE)은 24%로, 전년 동기보다 13%p 상승했다. 해외법인 ROE(순이익 기준)는 13.8%다.

9월말 미래에셋증권의 자기자본은 연결 기준(지배주주 기준) 14조4000억원, 별도 기준 10조6000억원 규모다.

국내/외 총 고객자산은 680조원이다. 국내 625조원, 해외법인 55조원이다.

1.4조 규모 자사주 소각 추진

한편, 이날 미래에셋증권은 내년부터 2029년까지 적용될 신규 주주환원 정책을 발표했다.

상법의 취지에 부합하고 주주가치를 제고할 수 있는 방향으로 합병 이후 보유해 온 자기주식의 활용 방안을 다각도로 검토한 결과라고 미래에셋증권 측은 설명했다.

보유 중인 보통주 자기주식(1억833만8501주)의 약 60%에 해당하는 6500만 주는 관련 제도와 절차를 종합적으로 고려해 내년 정기주주총회 직후 소각할 계획이다. 이는 11일 종가 기준 1조4000억 원 규모다.

잔여 자기주식에 대해서는 추가 소각 또는 주주환원 재원으로의 활용 등을 검토하기로 했다.

또, 배당 및 자기주식 취득 등을 통해 연결 조정당기순이익의 최소 35% 이상을 주주에게 환원한다. 기존 정책과 동일하다.

미래에셋증권은 2021년 이후 배당과 자기주식 소각을 통해 총 2조2000억원 이상을 주주에게 환원했다. 최근 2년간 약 40%의 주주환원율을 기록했다.

미래에셋증권 관계자는 "선진 시장에서도 수익화 시점을 앞당기고 가시적인 성과로 연결될 수 있도록 속도를 높여 나가겠다"며 "해외법인에서 현지 투자와 비즈니스를 통해 창출한 이익을 배당으로 국내 본사에 환류해 주주환원 재원으로 적극 활용해 나가겠다”고 말했다.


정선은 한국금융신문 기자 bravebambi@fntimes.com