[주간추천종목·KB증권] 효성·POSCO·한화생명

[한국금융신문 고영훈 기자]

◇효성

-1분기 증설한 폴리프로필렌(PP)와 삼불화질소(NF3) 관련 이익 증가, 에어백과 스틸코드 실적개선 긍정적.
-2분기 실적은 시장기대치 하회. 그러나 3분기와 4분기 모두 전년 대비 증익 전망.

-지배구조개선 관련 움직임은 아직은 미정이나, 이벤트와 관계없이 실적개선이 지속되고 있음.

◇POSCO

-중국의 내수 철강제품 수요 증가가 지속됨에 따라 산업내 공급과잉 점진적 완화 전망.

-원재료 가격 상승에 따른 제품단가 인상으로 원재료 가격 부담 완화.

-내부사업 재편 및 재무 구조개선 지속으로 자기자본이익률(ROE) 상승 전망.

◇한화생명

-금리 상승 전제 시, 높은 실적 개선 여력 보유.

-위험률차손익의 이익 기여도가 높아지며 실적 안정성 제고.
-리스크 요인으로 작용했던 자산-부채 듀레이션 갭이 큰 폭으로 축소.



고영훈 기자 gyh@fntimes.com