은행 외화채권 발행 모처럼 훈풍

미국의 재정협상 교착이 타결되고 양적완화 지속 기대로 투자심리가 개선되자 국내 은행들이 외화채권 발행에 잇달아 성공하고 있다.

10일 은행권에 따르면 하나은행은 지난 5일 3년 만기로 미화 3억달러, 우리 돈 3190억원 상당 글로벌채권 발행에 성공한 게 최근 외화채권 발행 물꼬를 텄다.

◇ 하나·농협 외화채권 3억불 발행
이번에 발행된 3억불은 3개월 리보금리에 1.125%를 가산하는 변동금리 구조로 결정됐다. 이는 최근 국내 시중은행이 발행한 3년 만기 변동금리부채권 중 최저 가산금리다. 미국의 출구전략 시행 가능성에 따른 불확실성에도 불구하고 이번 발행에는 146개 기관에서 총 25.8억불의 주문이 들어오는 등 전 세계 투자자들의 높은 관심이 반영됐다.

또한 이번 채권 발행은 하나은행이 공모방식으로 발행한 첫 번째 변동금리부채권으로, 고정금리로 발행해 변동금리로 금리스왑하던 기존 방식에서 벗어나 자금 조달수단을 다양화했다는 데 의미를 더했다. 앞서 농협은행도 지난 10월 24일 5년 만기 외화채권 3억불을 성공적으로 발행했다. 발행금리는 5년 만기 미국 국채수익률에 152.5bp를 더한 연 2.625%로 결정됐다. 기관 투자자들로부터 큰 호응을 얻으면서 130개 기관에서 발행금액의 6배가 넘는 19억불이 모집에 응했다. 투자기관 형태는 자산운용사 66%, 보험 21%, 은행 11% 등이며, 지역별로는 아시아 95%, 유럽 5% 이다. 외환은행도 지난 10월 18일 10년 만기 2억 달러 규모의 해외 후순위채권 발행을 성공적으로 완료했다.

◇ 앞서 외환·국민·우리 등도 발행 완료

발행금리는 10년 만기 미국 국채수익률에 205bp가 가산된 수준에서 결정됐고, 쿠폰금리는 4.625%, 발행수익률은 4.675%이다. 국민은행도 지난 10월 8일 5억 달러 규모의 3년 만기 변동금리부채권 발행에 성공했다. 발행금리는 미국 달러 3개월물 리보금리에 1.25%를 가산한 수준으로 결정됐다. 국민은행은 발행프로그램을 기존 Reg S에서 144a로 전환해 미국 투자자를 추가로 유치했고, 최근 5년 물에 비해 상대적으로 발행이 적었던 3년 물을 선택하는 차별화된 전략으로 시장의 큰 호응을 얻은 것으로 평가했다.

이번 청약에는 151개 기관 투자자로부터 30억 달러가 몰렸다. 이에 앞서 우리은행은 지난 9월 25일 5년 만기 미화 5억불 글로벌 채권 발행에 성공했다. 최종 발행금리는 2.875%의 고정금리로서 리먼사태 이후 우리은행 발행 글로벌 채권 중 최저 금리를 기록했다. 지역별 투자자 분포는 아시아 55%, 미국 28%, 유럽 17%이며, 투자자 유형별로는 자산운용사 41%, 은행 29%, 보험 및 연금 19%, 기타 11% 등으로 구성됐다.
아울러 신한은행은 연내 외화채권 발행 계획이 없는 것으로 확인됐다. 농협은행 관계자는 “미국 양적완화 지속 기대로 투자심리가 개선된 시점에서 타이밍을 기다린 전략이 성공적인 발행을 이끌었다”고 말했다.

           〈 주요 은행 외화채권 발행 현황 〉
                                                                 



이나영 기자 lny@fntimes.com